The vagabond master于1948年上映。The vagabond master也被叫做江湖奇俠-續集, 江湖奇俠2。

自紅蓮寺遭崑崙派之紅姑焚毀后,
主持知圓和尚即率領眾弟子投靠萬妙洞之哭道人,
圖謀報仇.
哭道人派遣弟子賣半仙,
趙五下山訪尋辰酉年,
月,
日,
時出生之童男童女以作祭品,
紅姑母子得知此事,
決定假扮辰酉年,
月,
日,
時出生之人,
引賣半仙,
趙五前來,
將二人捉拿.
正當紅姑等人拷問賣半仙,
趙五之時,
哭道人竟突然出現,
將二人救出,
並將紅姑的兒子擄走.
紅姑追蹤哭道人至萬妙洞前,
剛巧遇著金羅漢.
金羅漢帶紅姑至一寺中,
尋找賣藝人齊六亭.
齊六亭曾遭哭道人下毒手,
對他恨之入骨,
於是主動將萬妙洞的機關圖贈予紅姑,
助她營救愛子.
紅姑按照機關圖來到囚室,
正欲拯救兒子之際,
知圓和尚帶同弟子前來,
與紅姑展開一場大戰.
紅姑一時不慎,
墮進機關之內,
幸得齊六亭等人及時相救.
此時,
哭道人再次出現,
並放出毒霧將眾人迷倒.
幸而,
金羅漢與笑道人來到將眾人救醒,
哭道人自知事敗,
心有不甘,
於是相約紅姑明年端午再較高低.

出演The vagabond master的明星有劉克宣, 周志誠, 稽璐璐, 馬纓。